Một mạng token ring bao gồm một tập hợp các node được kết nối trong một vòng tròn (ring). Ring là môi trường chia sẻ duy nhất. Công nghệ token ring cần phải có một thuật toán để phân tán, thuật toán này dùng để điều khiển các node khi mà mỗi node được truyền. Tất cả các node xem tất cả các frame , và node được xác định là đích trong tiêu đề của frame lưu một bản sao của frame khi frame truyền qua node. Với mô hình mạng vòng-ring, bất kì liên kết hoặc node nào bị lỗi thì cả hệ thống sẽ không thể sử dụng được. Vấn đề này có thể được giải quyết bằng việc sử dụng một mô hình mạng sao-star, ở đó các node được kết nối tới một trung tâm-hub token ring. Hub hoạt động chuyển tiếp (relay), được gọi là thiết bị truy cập đa trạm (MSAU – Multistation access unit). MSAUs hầu như được luôn được sử dụng bởi vì cần thiết cho việc thêm và xóa các node mạng.
Token được hiểu là một dãy cấc bít, luôn chuyển xung quanh vòng; mỗi node nhận và sau đó chuyển tiếp token. Khi một node có được một frame để truyền token, tách token ra khỏi vòng và thay vào đó là chèn các frame vào ring. Khi frame quay lại phái người gửi, node này sẽ gỡ bỏ các frame ra khỏi ring và thay vào đó là chèn các token vào ring. Thời gian giữ token (THT – Token holding time) là thời gian một node cho phép giữ token. Từ định nghĩa của THT, THT ảnh hưởng tới việc sử dụng và sự công bằng của mạng, việc sử dụng là đo băng thông được sử dụng so với băng thông sẵn có trên ring.
